Аудит фонду «Альтус-Депозит» за 2024 рік: чиста думка
«Звіт незалежного аудитора щодо фінансової звітності Відкритого диверсифікованого пайового інвестиційного фонду «АЛЬТУС-ДЕПОЗИТ», активи якого перебувають в управлінні ТОВ «КУА «АЛЬТУС АССЕТС АКТІВІТІС» за 2024 рік»
Аудитор дав чисту думку без зауважень: звітності фонду «Альтус-Депозит» за 2024 рік можна довіряти.
Незалежний аудитор підтвердив, що фінансова звітність фонду достовірна, і не знайшов суттєвих спотворень. За 2024 рік фонд спрацював із невеликим прибутком 510 тис. грн. Це другий прибутковий рік поспіль для цього консервативного «депозитного» фонду. Окремо аудитор додав попередження про суттєву невизначеність через військову агресію — чи зможе фонд продовжувати діяльність протягом наступного року, невідомо. Свою думку він через це не змінив. Прихованих угод із повʼязаними особами, судових позовів чи інших ризиків поза вже описаними у звіті аудитор не виявив. Витрати на утримання фонду вклалися в законний ліміт із великим запасом. Аудит підтверджує, що цифри у звітності достовірні, але не оцінює, чи вигідна ця інвестиція і чи варто вкладати.
Що сказав аудитор
Найголовніше в будь-якому аудиті це думка аудитора: один абзац, у якому він каже, чи можна довіряти цифрам у звітності. Тут думка чиста, без зауважень. Нижче — сама думка і те, як аудитор до неї дійшов.
Думка аудитора
Аудитор дав чисту думку без зауважень: він підтвердив, що звітність фонду достовірна і правдиво показує його фінансовий стан станом на 31 грудня 2024 року. Звітність складено за МСФЗ, тобто за міжнародними стандартами фінансової звітності. Це єдині правила обліку для більшості країн світу.
Що це означає: Це найкращий можливий результат перевірки. Цифрам у звіті фонду можна довіряти, бо незалежний аудитор перевірив їх і не знайшов суттєвих спотворень у тому, як показано фінансовий стан фонду.
Цитата зі звіту · стор. 1, розд. «Думка»
На нашу думку, фінансова звітність, що додається, відображає достовірно в усіх суттєвих аспектах фінансовий стан Фонду на 31 грудня 2024 року, його фінансові результати і грошові потоки за рік, що закінчився зазначеною датою, відповідно до Міжнародних стандартів фінансової звітності (МСФЗ) у редакції, затвердженій Радою з Міжнародних стандартів бухгалтерського обліку, та відповідає вимогам Закону України «Про бухгалтерський облік та фінансову звітність в Україні» від 16.07.1999 № 996-XIV щодо складання фінансової звітності.
Як перевіряли і чи був аудитор незалежним
Перевірку зробили за міжнародними стандартами аудиту (МСА). Це єдині правила, за якими аудитори в усьому світі збирають докази. Аудитор підтвердив, що він незалежний від фонду і не має з ним спільних інтересів.
Що це означає: Незалежність означає, що аудитор не повʼязаний із фондом і не має причини прикрашати результат, тому його чистому висновку можна довіряти більше.
Цитата зі звіту · стор. 2, розд. «Основа для думки»
Ми провели аудит відповідно до Міжнародних стандартів аудиту (МСА). ... Ми є незалежними по відношенню до Фонду згідно з Кодексом етики професійних бухгалтерів Ради з Міжнародних стандартів етики для бухгалтерів (Кодекс РМСЕБ) ... Ми вважаємо, що отримані нами аудиторські докази є достатніми і прийнятними для використання їх як основи для нашої думки.
Чи виживе компанія
Окремо аудитор зупиняється на тому, чи зможе фонд працювати й далі наступного року. У звітах українських компаній з 2022 року майже завжди є абзац про війну. Ось що він означає тут.
Чи зможе фонд працювати далі під час війни
Аудитор додав окремий абзац про війну. Він звертає вашу увагу, що через військову агресію росії існує суттєва невизначеність щодо безперервності діяльності: тобто чи виживе фонд і чи зможе він працювати далі протягом наступного року. Аудитор прямо каже, що цей абзац не модифікував його думку. Застереження через нього він не додав, думка лишилась чистою, без зауважень.
Що це означає: Це попередження про зовнішній ризик, який фонд не може контролювати. Невизначеність через війну не знімається і залишається реальною. Такий абзац з'являється майже в кожному українському аудиті з 2022 року. Він не означає, що аудитор звинувачує цей конкретний фонд. Якби аудитор побачив реальну загрозу ліквідації, він написав би про це прямо.
Цитата зі звіту · стор. 2, розд. «Суттєва невизначеність щодо безперервної діяльності»
Ми звертаємо увагу на Примітку 3.2 у фінансовій звітності, в якій розкривається негативний вплив військової агресії Російської федерації, розпочатої 24 лютого 2022 року, на діяльність Фонду. ... Як також зазначено в Примітці 3.2, описані події або умови вказують, що існує суттєва невизначеність, що може поставити під значний сумнів здатність Фонду продовжувати свою діяльність на безперервній основі. Нашу думку не було модифіковано щодо цього питання.
Гроші
Далі йдуть самі цифри: скільки фонд заробив, у що вкладені його гроші й чи дотримується він меж, які закон ставить таким фондам. Нижче зібрані головні показники за 2024 рік простими словами.
Чистий результат за рік
За 2024 рік фонд спрацював із прибутком 510 тис. грн. Простими словами: фонд заробив більше, ніж витратив. Цей прибуток додається до вартості майна фонду й не виплачується вам як дивіденди. Фонд накопичувальний, тож дохід ви бачите у зростанні розрахункової ціни сертифіката.
Що це означає: Прибутковий рік без збитків є добрим результатом для консервативного «депозитного» фонду. Заробіток збільшує вартість вашої частки, бо весь прибуток реінвестується всередині фонду.
Цитата зі звіту · стор. 23, Примітка 7.10 «Власний капітал»
За результатами діяльності у 2024 році ФОНДОМ отримано прибуток у розмірі 510 тис.грн.
З чого складаються активи фонду
Більшість грошей фонду (5 372 тис. грн, або 82% усіх активів) вкладено у фінансові інвестиції трьох видів: державні облігації (ОВДП, тобто борги, які держава бере в борг і обіцяє повернути з відсотками), облігації українських компаній і банківські депозити. Решта активів це живі гроші на рахунках (1 145 тис. грн).
Що це означає: Така структура типова для консервативного «депозитного» фонду: гроші лежать у відносно надійних і коротких інструментах (держоблігаціях, депозитах і корпоративних облігаціях), без складних чи ризикових активів. Це знижує ризик, хоча й дохідність тут невелика.
Цитата зі звіту · стор. 2, розд. «Ключові питання аудиту» / Примітка 7.7
Станом на 31.12.2024 року у складі активів Фонду враховані фінансові інвестиції, представлені поточними та непоточними облігаціями внутрішніх державних позик, поточними облігаціями українських емітентів, поточними депозитами, загальна вартість яких 5 372 тис. грн, що становить 82% активів Фонду (Примітка 7.7).
Чи достатньо у фонду активів за законом
Усього активів у фонду на 6 538 тис. грн. Закон встановлює мінімальний обсяг активів, нижче якого фонд опускатися не може, і аудитор підтвердив, що фонд цей мінімум перевищує.
Що це означає: Фонд має достатньо майна, щоб законно існувати. Він не «порожня оболонка» і не наближається до межі, за якою його довелося б ліквідувати через нестачу активів.
Цитата зі звіту · стор. 6, розд. «Висловлення думки щодо відповідності розміру активів ІСІ мінімальному обсягу»
Активи Фонду станом на 31 грудня 2024 року склали 6 538 тис. грн, що перевищує мінімальний обсяг активів, встановлений законом, та на нашу думку відповідає вимогам статті 41 Закону України «Про інститути спільного інвестування».
Скільки фонд витрачає на власне утримання
Закон обмежує, скільки фонд може витрачати зі своїх активів на власне утримання: не більше 15% від середньорічної вартості чистих активів (вартості всього майна фонду за вирахуванням боргів). Для цього фонду межа становить 935 тис. грн, а реальні такі витрати склали лише 63,5 тис. грн. Фонд вклався в ліміт із великим запасом.
Що це означає: Витрати на утримання фонду набагато менші за дозволену межу. Фонд не «зʼїдає» ваші гроші надмірними комісіями понад те, що дозволено законом.
Цитата зі звіту · стор. 6, розд. «Висловлення думки щодо ... суми витрат, які відшкодовуються за рахунок активів ІСІ»
15 відсотків середньорічної вартості чистих активів Фонду за 2024 рік становить 935 061,33 грн (6 233 742,19 грн*15%). Витрати, які сплачуються за рахунок активів фонду (крім винагороди та премії компанії з управління активами, сплати вартості адміністративних послуг, державного мита, податків та зборів, передбачених законодавством України) за 2024 рік складають суму 63 496,10 грн, що не перевищує нормативний показник. Отже на нашу думку вимоги законодавства дотримано.
На що аудитор звернув особливу увагу
Аудитор окремо називає ділянку, яку перевіряв найпильніше. Це називають ключовим питанням аудиту. Тут вона одна. Ідеться не про зауваження: це найбільша й найважливіша частина активів фонду.
Питання, якому аудитор приділив найбільше уваги
Аудитор окремо виділив питання, якому приділив найбільше уваги під час перевірки. Фінансові інвестиції (ОВДП, корпоративні облігації, депозити) становлять 82% усіх активів фонду, тому аудитор найретельніше перевіряв, чи правильно вони обліковані, оцінені та показані у звіті.
Що це означає: Аудитор завжди найпильніше перевіряє найбільшу статтю балансу. Жодних зауважень тут немає. Те, що головну частину активів перевірили особливо ретельно і думка лишилась чистою, додає підстав довіряти цифрам.
Цитата зі звіту · стор. 2-3, розд. «Ключові питання аудиту» / «Фінансові інвестиції»
Фінансові інвестиції. Станом на 31.12.2024 року у складі активів Фонду враховані фінансові інвестиції, представлені поточними та непоточними облігаціями внутрішніх державних позик, поточними облігаціями українських емітентів, поточними депозитами, загальна вартість яких 5 372 тис. грн, що становить 82% активів Фонду (Примітка 7.7). З огляду на суттєвість статті, питання обліку таких фінансових активів, їх класифікація, оцінка та розкриття є ключовим питанням.
Інших проблемних питань аудитор не знайшов
Аудитор прямо зазначив, що, крім фінансових інвестицій, інших питань, які потребували б особливої уваги чи окремого пояснення в його звіті, він не виявив.
Що це означає: Аудитор не натрапив на жодну іншу складну чи спірну ділянку у звітності фонду, яку варто було б додатково підкреслити.
Цитата зі звіту · стор. 3
Ми визначили, що немає інших ключових питань аудиту, інформацію щодо яких слід надати в нашому звіті.
Тривожні сигнали
Це місця, де зазвичай ховаються проблеми: приховані угоди зі «своїми», різкі стрибки вартості частки, незакриті ризики. Аудитор перевірив кожне з них окремо. Ось що знайшов.
Чи були приховані угоди з повʼязаними особами
Повʼязані сторони — це люди й компанії, тісно повʼязані з фондом: керівник управителя, його власники тощо. Аудитор перевірив і не знайшов прихованих, нерозкритих угод фонду з такими особами. Усе, що було, відображено у звітності за правилами.
Що це означає: Немає ознак, що гроші фонду непрозоро виводили «своїм» через незадекларовані угоди. Усе, що стосується повʼязаних осіб, розкрито відкрито.
Цитата зі звіту · стор. 7, розд. «Висловлення думки щодо пов'язаних сторін»
Ми не виявили пов'язаних сторін Фонду та/або операцій з пов'язаними сторонами, які не були розкриті у фінансовій звітності ВДПІФ «АЛЬТУС-ДЕПОЗИТ» за рік, що закінчився 31 грудня 2024 року. На нашу думку інформація про пов'язаних сторін ... достовірно розкрита в Примітках до фінансової звітності у відповідності з МСБО 24 «Розкриття інформації про пов'язані сторони».
Чи стабільна вартість частки у фонді
Аудитор перевірив пруденційний показник. Це нормативна вимога регулятора до фінансової стійкості фонду. Тут вона стосується того, як за рік змінювалася вартість чистих активів у розрахунку на один сертифікат (фактично ціна вашої частки). За 2024 рік ця ціна коливалась у вузькому коридорі (від −1,30% до +0,29%), що аудитор вважає оптимальним.
Що це означає: Вартість вашої частки трималася стабільно, без різких просідань. Це характерно для консервативного «депозитного» фонду і показує, що регуляторну вимогу до стійкості виконано.
Цитата зі звіту · стор. 6-7, розд. «Інформація щодо розрахунку пруденційних показників»
На нашу думку, впродовж 2024 року динаміка відносної зміни вартості чистих активів ВДПІФ «АЛЬТУС-ДЕПОЗИТ» ТОВ «КУА «АЛЬТУС АССЕТС АКТІВІТІС» в розрахунку на 1 інвестиційний сертифікат Фонду знаходиться в межах оптимального значення цього показника /від - 1,30% до 0,29%/ .
Інших фактів, що могли б нашкодити, аудитор не виявив
Аудитор повідомив, що йому не відомі інші факти чи обставини, які могли б суттєво нашкодити фонду в майбутньому. Не знайшов він і розбіжностей між перевіреною звітністю і рештою інформації, яку фонд подає регулятору.
Що це означає: Це означає, що аудитор не натрапив на жоден прихований ризик чи нестиковку поза вже описаними у звіті. Картина цілісна, без сюрпризів.
Цитата зі звіту · стор. 7, розд. «Інформація про наявність інших фактів»
Інші факти та обставини, які можуть суттєво вплинути на діяльність у майбутньому, не відомі. Суттєвих невідповідностей між фінансовою звітністю ТОВ «КУА «АЛЬТУС АССЕТС АКТІВІТІС» ВДПІФ «АЛЬТУС-ДЕПОЗИТ», що підлягала аудиту, та іншою інформацією, що подається до НКЦПФР разом із фінансовою звітністю, не встановлено.
Хто перевіряв і чи можна вірити
Висновок вартий рівно стільки, скільки варта довіра до того, хто його зробив. Нижче зібрано, хто перевіряв фонд і скільки коштувала перевірка, щоб ви могли оцінити вагу думки аудитора.
Хто перевіряв фонд
Перевірку виконала аудиторська фірма «Синтез-Аудит-Фінанс» із Запоріжжя. Вона внесена до офіційного Реєстру аудиторів під № 1372 і має право проводити обовʼязковий аудит.
Що це означає: Аудитор офіційно зареєстрований і має право на такі перевірки, тож його висновок має юридичну вагу понад просту приватну думку. Реєстраційний номер і назву можна звірити у відкритому реєстрі аудиторів, щоб переконатися, що фірма реальна.
Цитата зі звіту · стор. 1, шапка бланка аудитора
Синтез-Аудит-Фінанс. Аудиторська фірма. 69091, м. Запоріжжя, вул. Немировича-Данченка 60/4, тел./ факс: 212-00-97. Номер реєстрації в Реєстрі аудиторів та суб'єктів аудиторської діяльності 1372. e-mail: [email protected]; сайт: http://saf-audit.com.ua/
Скільки коштувала перевірка
За послуги аудитора фонд за 2024 рік заплатив 25 тис. грн (роком раніше 20 тис. грн). Ця сума входить до адміністративних витрат фонду.
Що це означає: Сума винагороди невелика і відповідає масштабу фонду. Помірний гонорар тут нормальний: він не такий великий, щоб ставити під сумнів незалежність аудитора чи його зацікавленість прикрасити результат.
Цитата зі звіту · стор. 21, Примітка 7.3 «Адміністративні витрати»
Винагорода аудитору ІСІ 25 20
Як було раніше
Один рік мало про що каже сам по собі, тож корисно глянути, як було торік. У звіті є колонка попереднього року для порівняння.
Як було торік (порівняння з 2023)
У звіті є колонка попереднього року для порівняння. Прибуток від основної діяльності за 2024 рік склав 617 тис. грн проти 498 тис. грн за 2023-й, а чистий прибуток зріс із 497 тис. грн торік до 510 тис. грн цього року. Два роки поспіль фонд працює з невеликим стабільним прибутком і чистою думкою аудитора.
Що це означає: Стабільний прибуток два роки поспіль без збитків є добрим знаком для консервативного фонду. Результат повторюється, тож картина послідовна. Динаміку варто відстежувати й далі, бо два роки ще занадто короткий відрізок для висновку про стійкий тренд.
Цитата зі звіту · стор. 40, Звіт про фінансові результати (форма №2), рядок 2190
Фінансовий результат від операційної діяльності: прибуток 2190 617 498
Першоджерело
Усе вище є переказом одного офіційного документа. Ось він, щоб ви могли звіритися з оригіналом самі.
Першоджерело
Усе вище переказує офіційний звіт незалежного аудитора щодо фінансової звітності фонду «АЛЬТУС-ДЕПОЗИТ» за 2024 рік. Аудит означає незалежну перевірку фінансової звітності сторонньою фірмою, щоб підтвердити, що цифри відображають реальний стан фонду.
Що це означає: Оригінал доступний для самостійної перевірки. Посилання на конкретні сторінки звіту є в кожному блоці вище, тож кожен висновок легко звірити в самому документі. Цей текст лише пояснює звіт простими словами і не замінює оригінал.
Цитата зі звіту · стор. 1, заголовок «ЗВІТ НЕЗАЛЕЖНОГО АУДИТОРА»
ЗВІТ НЕЗАЛЕЖНОГО АУДИТОРА щодо фінансової звітності Відкритого диверсифікованого пайового інвестиційного фонду «АЛЬТУС-ДЕПОЗИТ» ... за 2024 рік.
Питання та відповіді
- Що означає немодифікована (чиста, без зауважень) думка аудитора?
- Це висновок без зауважень: аудитор перевірив звітність і підтвердив, що вона достовірна, без суттєвих спотворень. Цифрам у такому звіті можна довіряти.
- Чому в аудиті є розділ про безперервність діяльності (чи виживе фонд протягом року), якщо думка чиста?
- Безперервність діяльності означає питання, чи зможе працювати фонд протягом року. Аудитор додав загальне попередження про невизначеність через війну, але прямо написав, що свою думку через нього не змінив. Такий абзац зараз додають майже всім українським фондам.
- Куди фонд вкладає гроші інвесторів?
- Це консервативний «депозитний» фонд: 82% активів (5 372 тис. грн) вкладено у державні облігації (ОВДП), облігації українських компаній і банківські депозити, а решта лежить грошима на рахунках. Складних чи ризикових активів у портфелі немає.
- Фонд заробив прибуток, то чи отримаю я дивіденди?
- Ні. Фонд накопичувальний, тож прибуток 510 тис. грн за 2024 рік реінвестується всередині фонду без виплати пайовикам. Ваш дохід відображається у зростанні розрахункової вартості сертифіката.